《福建日報》2024年12月23日第08版

核心提示

15日,，試點已兩年的個人養(yǎng)老金制度正式推廣至全國。

做好養(yǎng)老金融“大文章”,，是完善發(fā)展養(yǎng)老事業(yè)和養(yǎng)老產業(yè)的內在要求,，也是促進銀發(fā)經濟健康發(fā)展的重要保障。黨的二十大報告提出,，發(fā)展多層次,、多支柱養(yǎng)老保險體系。日前發(fā)布的《國務院關于加強監(jiān)管防范風險 推動保險業(yè)高質量發(fā)展的若干意見》提出,，積極發(fā)展第三支柱養(yǎng)老保險,。鼓勵開發(fā)適應個人養(yǎng)老金制度的新產品和專屬產品,。

作為第三支柱的個人養(yǎng)老金制度,，是指政府政策支持、個人自愿參加,、市場化運營,、實現(xiàn)養(yǎng)老保險補充功能的制度,。個人養(yǎng)老金實行個人賬戶制，繳費完全由參加人個人承擔,，每年繳費上限為1.2萬元,，繳納的資金由個人自主選擇購買符合規(guī)定的金融產品，封閉運行,，同時按照國家有關規(guī)定享受稅收優(yōu)惠政策,。

2022年11月25日，個人養(yǎng)老金制度正式開閘,，在全國36個城市（地區(qū)）先行試點,。作為全國唯一的全域試點省份，福建試點成效如何,？投資范圍擴容帶來什么,？如何加快做大做強第三支柱？連日來,，記者進行了深入采訪,。

消費者最關心什么？

近期,，在福州市各家銀行網點,，個人養(yǎng)老金業(yè)務的宣傳顯得靜悄悄?！霸圏c初期推廣力度比較大,，今年已進入平穩(wěn)期，而且大部分都是線上辦理,?！鞭r行福州華林支行副行長林艷說，“但年底正是繳費高峰期,，抓住個人養(yǎng)老金制度在全國實施之際,，最近我們都利用周末時間進企業(yè)、進社區(qū)開展新一輪宣傳,?！?/p>

連日來，個人養(yǎng)老金制度在全國宣傳一片火熱的背景下,，特別是其“本月開戶繳存,，下月即可抵稅”的利好措施，吸引不少人加入,。

近日,，福建銀行業(yè)“走近個人養(yǎng)老金”宣傳活動啟動儀式在福州西湖公園晨曦廣場舉辦。

18日,，通過單位工資卡開卡行中行手機APP,，李女士進行了操作。登錄手機APP,，“個人養(yǎng)老金”在最顯眼位置,，點擊參與完成開戶，并按上限存了12000元,。收到的短信還顯示“一個自然年內可以申請撤回一次單筆繳費”,。在“個人養(yǎng)老金產品”中，分別列出了存款,、理財,、基金、保險4類養(yǎng)老產品的收益情況,，買什么產品,？她難住了。

事實上,，開戶繳存資金后,，消費者最關心的就是買哪些產品，能夠實現(xiàn)相對較高的收益,。對此,，記者進行了了解。

公開數(shù)據(jù)顯示,，在存款產品中,，目前四大行5年期個人養(yǎng)老金專屬存款年利率最高可至1.95%，3年期的最高為1.9%,。按規(guī)定個人養(yǎng)老金個人賬戶記賬利率不得低于銀行定期存款利率,。

在理財產品中，據(jù)wind最新凈值數(shù)據(jù),，自成立以來,，26只存量個人養(yǎng)老金理財產品收益全部為正，平均收益率為5.8%,，平均年化收益率為3.8%,，整體較為穩(wěn)健。

基金產品則表現(xiàn)不一,。一直關注市場表現(xiàn)的福建天朗資產管理有限公司總經理陳德建說：“之前由于股市低迷,，大部分公募基金處于虧損狀態(tài)。今年‘9·24’行情開啟后,，個人養(yǎng)老金基金的業(yè)績明顯回暖,，平均收益率達到4.83%,，有14只產品第三季度的收益率超過10%?！?/p>

福建個人養(yǎng)老金制度試點又呈現(xiàn)哪些特點,？

“消費者多數(shù)比較穩(wěn)健?！眹医鹑诒O(jiān)督管理總局福建監(jiān)管局人身保險處副處長鄭秀芳說，“數(shù)據(jù)顯示,，賬戶資金用于投資儲蓄存款的約占40%,，投資理財產品、公募基金,、商業(yè)養(yǎng)老保險的合計約占40%,，還有近20%的資金沉淀在賬戶上?！?/p>

據(jù)了解,，個人養(yǎng)老金制度對不同年齡段人群的吸引力差異較大。開戶者中,，30歲~50歲的是“主力軍”,，占比達七成，顯示這個階段的人群養(yǎng)老需求和養(yǎng)老意識相對比較高,，而從抵扣稅角度來看,，這一階段的人收入剛好也達到這個層次?！?5后”“00后”年輕人群開戶的占比不足10%,，50歲至60歲的約占20%。

今年33歲的張先生是福州一家公司的員工,，為2022年試點時的第一批開戶者,。其個人養(yǎng)老金賬戶顯示，累計繳存36000元,，賬戶總金額達37630元,。其中，頭兩年買的理財產品顯示金額為25662元,；今年買了利率為2.4%的5年定期存款,。

“每年強制存一筆養(yǎng)老錢，已享受到了實實在在的稅收抵扣紅利,，挺劃算的,！”張先生為自己算了筆賬，“年收入按20%的稅前抵扣檔算,，一年省了2400元,。如都購買比較穩(wěn)定的產品,，按目標年化收益率4%計算，63歲延遲退休正好30年,，除了強制自己儲蓄了36萬元的養(yǎng)老錢,，復利合計可達67萬多元。自己在退休后除了能有退休金外,，還增加一筆可觀的養(yǎng)老金,，生活將更有保障、更有質量,?！?/p>

而個人養(yǎng)老金制度，抵稅成為最“看得見”的優(yōu)惠,。在繳費環(huán)節(jié),，個人向個人養(yǎng)老金資金賬戶的繳費，按照12000元/年的限額標準,，在當年預扣預繳或次年匯算清繳時,，在綜合所得或經營所得中據(jù)實扣除。

福建為何一直走在前,？

兩年前,，福建何以成為唯一的全域試點省份？

養(yǎng)老金分為“三大支柱”,，第一支柱為基本養(yǎng)老保險,，包括城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險和城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險，立足于?；?，采取社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結合的模式，體現(xiàn)社會共濟,。第二支柱為企業(yè)年金,、職業(yè)年金，由單位和職工共同繳納,，主要發(fā)揮補充作用,，國家給予政策支持。第三支柱此前主要為各金融機構發(fā)行的商業(yè)養(yǎng)老金融產品,，產品和服務供給不足,、覆蓋面小，是多層次養(yǎng)老保險體系的短板,。

上月,，興業(yè)銀行與旗下興業(yè)研究公司聯(lián)合發(fā)布的《養(yǎng)老金融發(fā)展白皮書（2024）》顯示，2023年末，我國養(yǎng)老金三支柱體系合計余額約為13.54萬億元,。第一支柱覆蓋10.7億人,，基金累計結余7.8萬億元，約占總規(guī)模的57.6%,；第二支柱總規(guī)模5.71萬億元,，約占總規(guī)模的42.2%；第三支柱個人養(yǎng)老金僅近300億元,，約占總規(guī)模的0.2%,。

“我國已步入中度老齡社會，老齡人口絕對數(shù)量和占比的快速提升,，也使得老年人口撫養(yǎng)比從1982年第三次人口普查的7.98%快速上升至2022年的21.79%,。‘未富先老’‘未備先老’特點突出,，并且人口老齡化水平快速提升,。積極調動個人積極性發(fā)展個人養(yǎng)老金,，實現(xiàn)充分利用政府,、用人單位和個人三方力量積累養(yǎng)老資產，將更好滿足居民的養(yǎng)老需要,?！眳⑴c個人養(yǎng)老金制度設計的興業(yè)銀行養(yǎng)老金融部負責人表示。

事實上,，探索第三支柱,，福建一直先行先試。

早在2016年,，國家實施商業(yè)健康保險個人所得稅政策試點,，福州成為福建唯一首批試點城市。稅優(yōu)健康險優(yōu)勢明顯,，投保人不僅能在繳納個稅時享受2400元/年的稅前扣除,，還允許帶病投保，賠付比例高,。然而,，由于消費者的接受度、產品定位,、稅收優(yōu)惠力度等因素,，實際購買的人并不多。

2017年7月,，稅優(yōu)健康險試點政策推廣到全國,。2023年8月，政策范圍擴大至醫(yī)療保險,、長期護理保險和疾病保險等商業(yè)健康保險主要險種,，并且增加了產品保障內容,，提高了靈活性，但整體保費金額仍舊較小,，尚未形成規(guī)模效應,。

2018年5月，醞釀了近10年的個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點作為第三支柱探路者的身份落地,，在上海市,、福建省和蘇州工業(yè)園區(qū)正式開啟試點，福建成為全國首批三個且唯一在全省范圍內試水這個優(yōu)惠政策的地區(qū),。

根據(jù)當時的試點政策,，投保人繳費支出可稅前扣除，投資收益暫不征稅,，領取時也可享受減免稅優(yōu)惠,。但由于當年10月起我國個稅起征點由3500元/月提高至5000元/月，優(yōu)惠效果不明顯,，加上可投的只有保險產品,，未能有效擊中消費者痛點、匹配金融消費者需求,，稅延養(yǎng)老保險“叫好不叫座”,，試點范圍并未擴大。2023年底,，試點5年的稅延養(yǎng)老保險完成歷史使命,，與個人養(yǎng)老金制度進行銜接。

在鄭秀芳看來,，試點的更大意義在于,，福建的10多家保險公司在多年運行中積累了經驗，融入了消費者的反饋意見,，也讓社會公眾對第三支柱養(yǎng)老保險的理念和養(yǎng)老儲備重要性的了解和認識增加了,。

2022年11月25日起，個人養(yǎng)老金制度在全國36個城市（地區(qū)）先行試點,，福建再次成為唯一全域試點省份,。個人養(yǎng)老金試點工作在省內取得了良好的成效，截至2024年11月末,，全省開立個人養(yǎng)老金賬戶630余萬戶,，繳存金額近31億元。養(yǎng)老保障三支柱體系在福建省已經基本成型,，并為個人養(yǎng)老金在全國推廣打下了基礎,。

如何破解“三多三少”？

冬日暖陽，福州屏東社區(qū)附近的海峽都市報廣場熱鬧異常,。21日,，“冬至福至·共建美好2024主題宣傳進社區(qū)”活動，吸引福州農行華林支行前來擺攤設點,。

“上月,，公司新推出的‘長壽人生3.0版年金保險分紅型’上線農行個人養(yǎng)老金優(yōu)選產品，這么好的宣傳機會,，我們聽說后也要求一起參加,。”泰康保險鼓樓營業(yè)部也聞訊而來,。

個人養(yǎng)老金制度,，除了可以享受稅收減免和延遲繳納個稅外，還能在選擇產品時享受更高的存款利率和更低的購買理財產品和基金的費用,。

此次,，在原有理財產品、儲蓄存款,、商業(yè)養(yǎng)老保險,、公募FOF基金的基礎上，又將國債,、特定養(yǎng)老儲蓄,、指數(shù)基金納入個人養(yǎng)老金產品范圍,。對于已試點兩年的福建來說,，個人養(yǎng)老金投資標的的擴容，是最大亮點,。尤其是在近期股市行情回暖的背景下,，原有199只個人養(yǎng)老FOF基金基礎上，首批85只權益類指數(shù)基金納入個人養(yǎng)老金投資產品目錄,，個人養(yǎng)老金基金產品池子的擴大,，更成為關注的焦點。

21日,，“冬至福至·共建美好2024主題宣傳進社區(qū)”活動，個人養(yǎng)老金宣傳吸引市民參與,。圖為市民掃臉開戶,。

個人養(yǎng)老金投資產品并無鎖定期的概念，而是在長期投資的原則下進行動態(tài)資產配置，其“聚光燈效應”突出,，如何幫助投資者實現(xiàn)養(yǎng)老資產的保值增值,，極大地考驗著相關金融機構的財富管理能力。

2022年11月,，個人養(yǎng)老金試點之際,，公募基金紛紛設立了專門針對個人養(yǎng)老金的Y份額，購買者踴躍,。然而,，由于A股市場正好處于震蕩下行的環(huán)境，養(yǎng)老FOF產品的整體“賺錢效應”并不盡如人意,，一些投資者曾經“個人養(yǎng)老金賬戶一直沒有賺錢”,。

興證全球基金投教講師柯錦達認為：“從創(chuàng)造超額收益和降低波動的角度來看，養(yǎng)老FOF-Y份額整體做得還是不錯的,，我們可以對這個品類多一些信心,，也多一些耐心。對于大部分非專業(yè)的投資者,，可以選擇適合自己風險偏好和流動性偏好的資產配置方案,，不建議押注單個資產。多元資產配置可降低波動率,，提高風險調整后收益,，是更加適合家庭理財?shù)姆€(wěn)妥投資方式?！?/p>

“個人養(yǎng)老金制度試行兩年,，存在‘三多三少’問題：開戶人數(shù)多、繳費人數(shù)少,；低繳費人數(shù)多,，高繳費人數(shù)少；產品數(shù)量多,，實際購買產品的人數(shù)少,。”上月,，在福建省銀行業(yè)協(xié)會養(yǎng)老金融專業(yè)委員會舉辦的養(yǎng)老金融業(yè)務專題培訓會上,，中國養(yǎng)老金融50人論壇秘書長、清華大學五道口金融學院中國保險與養(yǎng)老金融研究中心首席專家董克用教授表示,。

作為國家養(yǎng)老保障體系的重要組成部分,，個人養(yǎng)老金制度對于補充基本養(yǎng)老保險、提高居民養(yǎng)老保障水平具有重要意義,。如何破解“三多三少”,，讓第三支柱加快立起來,？

福建省銀行業(yè)協(xié)會副秘書長陳強認為，個人養(yǎng)老金制度需要政府,、個人和金融機構多方合力,，協(xié)同推進。個人養(yǎng)老金意識的培養(yǎng)是一個長期而復雜的過程,，要通過豐富多樣的活動形式,，增進居民對個人養(yǎng)老金制度的理解，解讀稅收優(yōu)惠政策,，引導樹立提前規(guī)劃,、長期投資的理念，做好前瞻,、科學的養(yǎng)老財富規(guī)劃,。

鄭秀芳表示：“我們正積極推動金融機構從地區(qū)、性別,、年齡,、資產、風險偏好等方面加強投資者等‘畫像’,，提高投資顧問能力,，提升客戶服務水平，規(guī)范營銷行為,。同時,，多種渠道提升公眾對老齡化和養(yǎng)老金體系的認知，增強養(yǎng)老儲備意識,，并加強投資者教育,。”

福建省銀行業(yè)協(xié)會養(yǎng)老金融專業(yè)委員會倡議,，應立足客戶全生命周期的養(yǎng)老金融服務訴求,，不斷豐富個人養(yǎng)老金產品供給,，創(chuàng)新推出契合福建群眾收入,、年齡、風險偏好特征的屬地化創(chuàng)新產品,；探索推出養(yǎng)老規(guī)劃,、投資咨詢、一鍵下單等創(chuàng)新服務,，積極提供配套的繳費引導,、匯算清繳提醒等增值服務，不斷提升參加人的體驗感,、獲得感,，全面提升個人養(yǎng)老金服務水平和能力,。

“不可能是速決戰(zhàn)，一定是持久戰(zhàn),?！倍擞谜f。

什么是個人養(yǎng)老金,？

個人養(yǎng)老金是指政府政策支持、個人自愿參加,、市場化運營,、實現(xiàn)養(yǎng)老保險補充功能的制度，是我國養(yǎng)老保險體系的第三支柱,。

我國養(yǎng)老保險體系

第一支柱 基本養(yǎng)老保險

包括城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險和城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險,。

第二支柱 企業(yè)年金和職業(yè)年金

由用人單位及其職工建立。

第三支柱 個人養(yǎng)老金制度

個人養(yǎng)老金與其他個人商業(yè)養(yǎng)老金融業(yè)務共同構成養(yǎng)老保險第三支柱,。

哪些人可以開通個人養(yǎng)老金賬戶,？

自2024年12月15日起，在中國境內參加城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險或者城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險的勞動者,，均可以參加個人養(yǎng)老金制度,。

退休人員已領取基本養(yǎng)老保險待遇，不再參加,。

個人養(yǎng)老金制度于2022年11月25日起正式啟動,，在北京、上海,、廣州等36個城市（地區(qū)）先行先試,，至今已有兩年多時間。據(jù)人力資源社會保障部數(shù)據(jù),，截至11月底,，已有7279萬人參加了個人養(yǎng)老金制度。

如何參與個人養(yǎng)老金制度,？

個人養(yǎng)老金實行個人賬戶制,，繳費完全由參加人個人承擔。

每年繳費上限為12000元,，可以按月,、分次或者按年度繳費，并享受稅收優(yōu)惠政策,。

參加人可以通過國家社會保險公共服務平臺,、電子社?？ā⒄粕?2333APP等全國統(tǒng)一線上服務入口或者符合規(guī)定的商業(yè)銀行開立個人養(yǎng)老金賬戶,，并在商業(yè)銀行開立個人養(yǎng)老金資金賬戶,。參加人每年可以兩次變更個人養(yǎng)老金資金賬戶開戶銀行。?

可以購買哪些個人養(yǎng)老金產品,？

根據(jù)《關于全面實施個人養(yǎng)老金制度的通知》,，在現(xiàn)有理財產品、儲蓄存款,、商業(yè)養(yǎng)老保險,、公募基金等金融產品的基礎上，將國債納入個人養(yǎng)老金產品范圍,。將特定養(yǎng)老儲蓄,、指數(shù)基金納入個人養(yǎng)老金產品目錄，推動更多養(yǎng)老理財產品納入個人養(yǎng)老金產品范圍,。

領取個人養(yǎng)老金需要繳稅嗎,？

在繳費環(huán)節(jié)：

個人向個人養(yǎng)老金資金賬戶的繳費，按照12000元/年的限額標準,，在綜合所得或經營所得中據(jù)實扣除,。

在投資環(huán)節(jié)：

計入個人養(yǎng)老金資金賬戶的投資收益暫不征收個人所得稅。

在領取環(huán)節(jié)：

個人領取的個人養(yǎng)老金,，不并入綜合所得,，單獨按照3%的稅率計算繳納個人所得稅。

什么情形可以領取個人養(yǎng)老金,？

個人養(yǎng)老金資金賬戶封閉運行,，參加人達到以下任一條件的，可以領取個人養(yǎng)老金,。

1.達到領取基本養(yǎng)老金年齡,。

2.完全喪失勞動能力。

3.出國（境）定居,。

4.國家規(guī)定的其他情形,。

如何領取個人養(yǎng)老金？

參加人達到個人養(yǎng)老金領取條件,，可以通過各級社會保險經辦機構,、全國統(tǒng)一線上服務入口和個人養(yǎng)老金資金賬戶開戶銀行提出申請，經社會保險經辦機構核實后,，由開戶銀行將個人養(yǎng)老金發(fā)放至本人社保卡銀行賬戶,。

參加人可以選擇按月,、分次或者一次性領取個人養(yǎng)老金,。參加人提出變更領取方式，商業(yè)銀行應當受理,。

個人養(yǎng)老金可以繼承嗎,？

參加人身故的，其個人養(yǎng)老金資金賬戶內的資產可以繼承,。

參加人出國（境）定居,、身故等原因社會保障卡被注銷的，商業(yè)銀行將參加人個人養(yǎng)老金資金賬戶內的資金轉至其本人或者繼承人指定的資金賬戶,。

繼承屬于待遇領取的特殊形式,，也應當按照規(guī)定單獨按照3%稅率計算繳納個人所得稅。?

什么情況可以提前領??？

參加人患重大疾病、領取失業(yè)保險金達到一定條件或者正在領取最低生活保障金的,，可以申請?zhí)崆邦I取個人養(yǎng)老金,，具體辦法另行制定。

（記者 王永珍 文/圖）